Fletcher Brandon, apodado Red, es un ilusionista profesional que consigue el truco de su vida cuando una noche logra seducir a Rosa Kelly, una atractiva muchacha. Ésta parece corresponderle, al menos durante el año en que viven juntos, hasta que muere misteriosamente atropellada por un tren expreso. Atormentado por el dolor, pero tambien perplejo por los extraños episodios que va descubriendo del pasado de Rosa, Red tratara de averiguar por su cuenta y riesgo quien tenia motivos para querer asesinarla. Su investigacion le conduce a los bajos fondos de Amsterdama; alli, mientras trata de eludir las amenazas de los traficantes de droga y las redes de prostitucion, este mago en apuros debera dilucidar que hubo de cierto y que de ilusorio en su relacion con Rosa, y, en definitiva, que hay de verdad y de falsedad en toda relacion amorosa.